Leírás
SZTE, TTIK, Bolyai Intézet, Sztochasztika szeminárium
Absztrakt. A 2008-as gazdasági világválság után a pénzügyi felügyelő szervezetek nagy hangsúlyt fektettek arra, hogy a felügyelt bankok tőkestruktúráját úgy alakítsák, hogy az extrém kockázatokat jól beazonosítható befektetések, és így olyan befektetők viseljék, akik valódi kockázati befektetők, és ezért nem elvárható közpénzek föláldozása a megmentésükre. Ennek egyik eszköze az úgy nevezett Contingent Convertible kötvényosztály lett különösen Európában és Ázsiában, amiknek felügyeletek által szabott szigorú feltételeknek kell megfelelniük. Az előadásban áttekintjük ennek a történeti hátterét, alapvető pénzügyi megfontolásait, és az árazómodellt, amit a piac lényegében sztenderdként használ.